Рынок США: обзор и прогноз на 16 июня. Новые экономические стимулы воодушевили инвесторов

Рынок накануне

Фондовые индексы США завершили торги 15 июня в плюсе, несмотря на негативное открытие. Разворот котировок вверх вызвало объявление ФРС о расширении программы покупки облигаций американских компаний с использованием индексного подхода. Кроме того, в ближайшем будущем регулятор намерен приобретать облигации непосредственно у эмитентов. S&P500 поднялся на 0,83%, до 3067 пунктов. Все 11 секторов завершили день на положительной территории. Наибольший рост продемонстрировал финансовый сектор, позитивно отреагировавший на повышение доходностей на долговом рынке.

Мы ожидаем

Мировые фондовые площадки сегодня торгуются в уверенном плюсе. Ожидания новых мер фискальной поддержки вкупе с озвученным расширением монетарных стимулов позволили снизить опасения инвесторов о второй волне эпидемии коронавируса. Тем временем число заразившихся COVID-19 в мире продолжает быстро увеличиваться, достигнув 8 млн. Пекин ограничил работу общественного транспорта после новой вспышки заболеваемости.

Инвесторы фокусируются на возможности новых фискальных стимулов. По сообщению Bloomberg, Белый дом планирует выделить $1 трлн на инвестиции в инфраструктуру в качестве меры поддержки экономики. Разрабатываемая программа помощи может быть направлена на обеспечение функционирования мостов и дорог, а также на развертывание в США сетей 5G. За реализацию этого пакета должны высказаться законодатели, но инвесторы уже положительно оценили намерения администрации США.

Азиатcкие фондовые индексы торгуются в зеленой зоне. Японский Nikkei прибавляет почти 5% на фоне решения нацбанка сохранить ставку без изменений и обещания выделить $1 трлн пострадавшим от кризиса компаниям. Шанхайский CSI300 повышается на 1,5%, гонконгский Hang Seng — больше чем на 2%. Фондовые площадки Европы открылись ростом в пределах 2%.

Спрос на безопасные активы, в том числе на облигации США, ослаб. Ставка по 10-летним трежерис поднимается выше 0,70%. Июльский фьючерс на Brent восстановился к $40 за баррель. Золото растет к $1730 за унцию. Аппетит к риску сегодня присутствует. Ожидаем, что S&P500 в ходе предстоящих торгов предпримет попытку подняться к 3100 пунктам.

Макростатистика

Из макростатистики сегодня стоит обратить внимание на майские данные по розничным продажам и промышленному производству. Консенсус предполагает рост розничных продаж на 8% после максимального за всю историю наблюдений с 1992 года снижения на 16% в апреле. Промпроизводство также должно увеличиться на 4,6% после падения на 13,7% месяцем ранее. Ожидаемый рост показателей может подтвердить, что экономике удалось оттолкнуться от дна.

Кроме того, сегодня стартуют традиционные слушания на сенатском комитете по банкам с участием главы ФРС Джерома Пауэлла. Впрочем, после многочисленных заявлений регулятора в последние дни новых значимых для рынка комментариев, скорее всего, не будет.

Отчеты

Квартальные результаты сегодня представит один из лидеров индустрии программного обеспечения Oracle. Консенсус закладывает снижение выручки на 3-4% и рост скорректированной EPS в пределах 1-2%. На финансовые результаты Oracle может оказать давление уменьшение инвестиционной активности бизнеса из-за пандемии. Тем не менее большая аудитория и разумное управление затратами могут смягчить удар, который нанесли операционной марже вялые продажи.

Индекс настроений

Индекс настроений от Freedom Finance вырос до 8 из 100. Показатель отражает беспокойство по поводу негативных экономических последствий пандемии коронавируса, но его рост с минимальных значений может говорить об улучшении перспектив.

Техническая картина

Технически S&P500 пока успешно проходит тест на прочность. Индекс вернулся выше значимого уровня — 200-дневной средней в районе 3015 пунктов с улучшившимся показателем RSI. Если S&P500 не удастся закрепиться выше 200-дневной средней, вероятно его снижение до 2930, где он встречал сопротивление в ходе подъема в апреле-мае. Индикатор RSI поднялся выше нейтральной отметки 50, что сигнализирует об улучшении моментума. При этом индикатор MACD остается в минусе, что говорит о сохраняющейся неопределенности. Рынок избавился от перекупленности, но противоречивые сигналы свидетельствуют пока скорее в пользу периода консолидации, чем нового ралли.


Размещённая в данном разделе информация и материалы носят справочно-информационный характер, адресован клиентам ООО ИК «Фридом Финанс», не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, не является предложением инвестировать в акции иностранных компаний.. Финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном обзоре, могут не соответствовать Вашему инвестиционному профилю и инвестиционным целям (ожиданиям). В информации, указанной в данном обзоре, не принимаются во внимание Ваши личные инвестиционные цели, финансовые условия или нужды. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и уровню допустимого риска является Вашей задачей. ООО ИК «Фридом Финанс» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в упомянутые в данном разделе финансовые инструменты, и не рекомендует использовать указанную информацию в качестве единственного источника информации при принятии решения.

ООО ИК «Фридом Финанс» оказывает услуги заключения расчетных внебиржевых форвардных контрактов, базовым активом которых могут являться инструменты, размещаемые на торгах иностранных организаторов торгов, согласно пункта 4 Указания Банка России от 16.02.2015 N 3565-У "О видах производных финансовых инструментов" в Порядке оказания услуг по заключению договоров, являющихся производными финансовыми инструментами (Приложение №5 к Регламенту обслуживания Клиентов ООО ИК «Фридом Финанс», далее — Порядок) и в соответствии со Стандартными условиями форвардного контракта на цену иностранного финансового инструмента (Тип «IPO») (Приложение №2 к Порядку). Согласно ч. 2 ст. 1062 ГК РФ требования граждан, связанные с участием в сделках, предусматривающих обязанность стороны или сторон сделки уплачивать денежные суммы в зависимости от изменения цен на ценные бумаги, курса валюты, подлежат судебной защите только при условии их заключения на бирже. ООО ИК «Фридом Финанс» не оказывает услуги приобретения иностранных ценных бумаг, упомянутых в данном обзоре, за счет клиентов, не являющихся квалифицированными инвесторами.

ООО ИК «Фридом Финанс». Лицензия № 045-13561-100000 на осуществление брокерской деятельности, срок действия лицензии не ограничен.